芬兰合作性银行（Osuuspankki，简称OP集团）是芬兰最大的合作性金融机构。其前身起源于19世纪末和20世纪初，当时芬兰的金融机构不能满足农村农业信贷的需求，于是芬兰借鉴了德国合作性金融机构的模式成立了许多农业合作金融组织，这些金融组织即为地方合作银行的前身。
OP集团由中央合作社、地方合作银行和各类金融服务公司构成，一方面，中央合作社由地方合作银行控股，中央合作社对地方合作银行进行监督管理，其职能为监督和管理地方合作银行以及各类金融服务公司，为其制定相关规章制度并确保其遵守最低资本和流动性要求等制度，提供OP集团的联合营销、信息技术服务、产品开发等服务；另一方面，地方合作银行与中央合作社共同控股OP集团内几家金融服务公司。作为合作金融组织，OP集团体现了以下特征：
坚守合作原则：实施会员民主制，即会员不论股权多少，其投票权均等。所有会员会不定期获得一定的返利（patronage bonus），相关返利来源多元，由会员参与的存款、贷款、共同基金投资、保险等业务形成的总数额大小决定。
治理内外兼顾：OP集团监管模式分为外部和内部。从外部看，基于外部监管，OP集团受到欧洲央行、芬兰央行等金融监管机构的监管，并需要遵守国会制定的《信贷机构法》和《合作社法》。基于外部市场约束，OP集团没有公开发行股票，因此主要受到债券投资人通过债券市场和审计师的监督。从内部看，由地方合作银行代表的会员合作大会选举出外部审计机构和中央合作社监事会，中央合作社监事会投票选举出董事会，负责监督中央合作社日常管理工作；监事会选举出执行管理层总裁兼首席执行官。
OP集团安然度过1990年代芬兰银行业危机、2008年全球金融危机以及后续的欧债危机，通过欧洲央行的全部压力测试，在危机时比商业银行表现更为稳定。背后原因可能是合作性组织自下而上的机制、熟人文化、地方经营、不以短期盈利最大化而以会员利益最大化的商业模式，以及完善的多层级互助合作体系等因素，共同降低了其经营风险。至2019年年底，OP集团的资产以贷款为主，占比约为62.4%，投资类资产占比为16.0%。与早年成立时期以发放农业贷款为主不同，OP集团贷款发放种类已相对多元，涵盖住房、能源、零售、建筑等诸多领域，农业贷款发放占比仅4.3%。投资类资产以债券及债券类基金的固收产品为主，占比约为66.9%，固收产品平均评级为穆迪评级的A2。近年来OP集团的不良贷款率维持在1.0%-2.5%的范围，2020年以来不良率上升较多，主要是受新冠疫情的影响。
沪公网安备 31010902001123号
